蜡烛线分析着重于单个蜡烛线，成对蜡烛线或最多三个蜡烛线，解读市场后市走势的信号。基本假设是，所有已知信息都已反映在价格中。该技术通常和支撑和阻力线结合使用。每个蜡烛线包括4个价格资讯：最高价、最低价、开盘价、和收盘价。蜡烛线实体反映了开盘价和收盘价之间的净价格变动，而影线则显示了在蜡烛线时间范围内发生的价格范围。
每一个蜡烛线也因此提供了一个易于理解的价格走势图。影线长度和实体长度对比，结合蜡烛线是阳线还是阴线，能作为判断下一步价格走势的信号。在蜡烛线分析中常见的有十字星、纺锤线、锤子线、吞没形态、pinbar、和孕线。
