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Bitcoin Wave 31/8/2018

已更新

안녕하세요 Skywallker입니다.
당분간은 횡보의 흐름이 나올 가능성이 많아보여서 분석글을 쉬려고 했었는데, 현 상황에 대한 분석과 비트코인의 추세와 파동에 대한 분석을 작성하겠습니다.

기다림의 무료함을 달래기 위한 글이니 편한 마음으로 분석글을 읽어주시고 9월의 기간에는 단타를 하기 위해 모니터를 들여다보기 보다는 펀더멘탈과 기술에 대한 공부를 해보시면 어떠실까 합니다.

요즘 밝은 모니터를 오래 보면 눈이 아파서 이번 분석글은 검은 배경으로 하는 점 양해해주시길 바랍니다. :)

이번 분석글은 중장기 투자자인 저의 장기적인 관점과 목표설정에 대한 간략한 시선이 담겨있습니다.

1. 비트코인 과거의 패턴, 분산과 매집의 힘의 발산방향

분석에 앞서서 우리는 지난 비트코인의 흐름을 살펴봐야 합니다.
몇가지 흐름을 살펴본다면,

1) 비트코인의 하락추세와 상승 추세선을 작도해보면 하락추세에 벗어난 이후 평행적인 추세선을 따른 상승을 했고, 지금또한 상승 추세에 있습니다.

2) 또한 비트코인은 매년 특정한 분기에는 뚜렷한 상승과 하락, 횡보의 구간을 규칙적으로 보여주었습니다. 이는 투자시장의 분기별 자금의 움직임과 연관이 있는 것이 아닐까 싶지만, 자세한 내막은 정확히 알수가 없습니다.
의미있어 보이는 주요 상승 시즌은 2,4,7,10,12월입니다. 그외에는 횡보 혹은 하락.

3) 비트코인과 별개로 어떤 종목이든 관계없이 작은 변동성은 큰 변동성으로 발전하기 마련이며, 분산과 매집에 따라서 발산의 방향이 정해집니다. 변동성을 거래량과 함께보며 분산과 매집을 판단하기 위해 저는 거래량관련 오실레이터를 사용하고 있습니다.
이평선의 수렴과 발산된다는 것과 일맥상통한 개념입니다.

2. 앞으로의 비트코인 추세와 중장기투자 방향

관찰된 내용과 개인적인 거시적 분석을 바탕으로 예상되는 추세과 파동을 설정한 것입니다.

빨간 색은 9월 ETF 승인이 될 경우의 시나리오입니다. 현 가격대에서 9월 30일에 승인이 난다면 연말에 40000$까지의 상승을 보여줄 것으로 보고 있지만, 승인의 가능성은 개인적으로 높게 보고 있지 않습니다.

가능성이 높다고 보는 파동은 파란색 파동입니다. 더이상 비트코인이 떨어지지 않고 우상향 할 것이라 보고 있는데, 장기적 관점으로 목표가는 2019년 연말까지 적어도 50000$선 이상까지 상승할 것으로 보고 있습니다.
이는 암호화폐가 "기술"이기 때문입니다. 장기적인 관점에 매우 중요한 것이 펀더멘탈과 주체에 대한 분석입니다.

우상향의 펀더멘탈적인 근거는 첫째, 장기적인 관점에서 알트코인과 암호화폐 시장은 주식에서의 제약주와 같은 성장주의 성격을 갖고 있다고 보고 있습니다. 즉 기술력과 대중화로 인해 가치가 결정됩니다. 이에 대해서 우리가 관찰하여 볼 수 있는 것은 시간이 갈수록 기술이 발전하고 대중화를 위한 댑이 쏟아지고 있고, 대중의 관심이 높아지고 있다는 것입니다. 기술과 댑, 서비스, 커뮤니티는 나날이 발전하며 가치는 상향되고 있지만 가격은 하락하고 있기에 장기적인 측면에서 시간이 갈수록 침체는 저평가를 의미합니다. 즉 보급되고 대중화되며 시간이 흐를수록 상승 압력이 높아지고 있기 때문에 ETF와는 별개로 시장 전체의 총액이 증가할 것입니다.
애초에 기술과 대중의 상용화는 정부나 다른 주체들이 결코 막을 수가 없는 것입니다.
둘째는 월스트리트, 기업, 엘리트 캐피탈 등의 메이저자본의 투입입니다. 이들은 몇달후면 장기 침체기를 겪을 곳에 투자할 만큼 바보가 아닌 매우 스마트한 머니입니다. 이들이 투자했다면 어떻게든 암호화폐 시장을 결국 끌어올릴 것입니다. 자세한 내용은 많기 때문에 직접 리서치를 권해드립니다.

그렇기 때문에 우리는 결국 9월 30일 ETF가 거절 혹은 2월로 연기된다고 하더라도 작은 충격으로 결국 10월부터 하반기에 상승하여 고점을 낮추는 하락추세에 대한 파동을 마무리 하고 고점을 높이는 파동을 보이리라 생각하고 있습니다.
결국 10월에는 비트코인이 만들어왔던 추세선의 평행적 추세를 만들며 반전에 성공할 가능성이 매우 높다고 보고 있습니다.

기술적으로는 하락쐐기 패턴과 거래량, 매집의 확인, 이평선들의 수렴 등을 확인 할 수 있습니다.

3. 단기 분석

단기적 하락과 상승의 여지가 혼재하고 있는 상황입니다.
선물만기로 인한 하락이 이뤄지고 있는 것으로 보이며, 10일 이평선인 파란박스의 지지를 받고 있는 것은 긍정적인 모습입니다.
그러나 하락을 염두에 두어야 하기 때문에 공격적인 투자자분들에게만 해당하는 구간이 될 것이며, 매수에 좋은 위치는 아닙니다.

공격적인 투자자분들께서는 10일 이평선과 20일 이평선을 손절라인으로 잡고 스윙 매매 및 추세 홀딩 또한 가능한 위치입니다.
그러나 보수적으로 매집을 하기에는 어중간한 위치이기 때문에 보수적인 투자자분들께서는 두가지의 선택이 있습니다. 가격이 6500 이하로 떨어질 때마다 분할 매수를 하시거나, 120일 이평선을 넘어간 이후 이평선들의 정배열과 지지를 확인하였을 때 매수하는 것이 정석적인 장기 투자입니다.

분할매집의 관점에선 9월 30일까지의 기대감이 있고, 반등하는 상승추세와 이평선이 수렴되어가는 구간에 있기 때문에 크게 하락하는 파동은 나오기가 힘들어 보입니다. 오히려 상승의 확률이 조금 더 높습니다.
여유있게 5500$까지의 분할매수 계획을 세우되, 이평선들에 대한 지지를 확인하게 된다면 원칙적인 매수를 할 수가 있습니다.

저는 앞선 분석글에서 말씀드렸듯이 지난 하락에서 6000$선에서 매수를 받아놓았고, 저에게 6500$ 이상은 원칙적인 리스크 관리를 위해 매수하지 않는 구간입니다.

단기적인 관점에서 결코 지키셔야 하는 원칙은 언제나 급등에 FOMO하여 추격하고 급락에 패닉하시는 것에 주의 하셔야 합니다.

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오늘의 분석은 장기적으로 제가 갖고 있는 관점의 일부를 공유해드렸습니다.
참고만 하시며 이런 횡보의 구간에서 펀더멘탈적인 분석과 투자시장에 대한 공부에 도움이 되었으면 좋겠습니다.

눈이 아파서 오늘은 이더리움 분석과 증시에 대한 분석은 쉬겠습니다..
관련분석은 앞선 분석글을 참고해주세요.

곧 어떠한 움직임이 나올 구간입니다. 알트의 급등을 잘못 매수하여 투자금을 잃기 보다는 투자금을 지키시며 장이 흘러가는 모습을 살피는 것만으로도 장기적으로 좋은 트레이딩이 될 것입니다. :)

또다른 큰 변화가 있다면 찾아뵙겠습니다.
앞선 분석글들에는 비슷하지만 또다른 관점의 분석과 코멘트 내용들을 볼 수가 있습니다.

감사합니다.

注释

앞선 분석글에서도 말씀드렸지만, 현재 이평선의 위에서 공매도는 상당히 주의하셔야 합니다.
추세의 확률적인 접근으로도 성공률은 낮고 목표수익 또한 낮습니다.
과열이 발생하고 있는 것도 아닙니다.
이것이 왜 중요하냐면, 트레이딩을 성공적으로 하기 위해서는 성공률과 손익비의 관리가 매우 중요하기 때문에, 우리는 같은 리스크를 감수하면서도 가능한 더 큰 수익이 발생할 수 있는 자리에서만 매매를 하는 것이 좋습니다.
이번의 조정 하락이 있었기만 만일 추세에 의한 단기 과열이 발생했다면 손실이 발생했을 것입니다. 그렇지만 성공했어도 반등에 대한 걱정을 해야 하며 수익률은 적기 때문에 리스크의 관리가 어렵게 됩니다.
5%의 수익을 위해 감수해야 하는 리스크와 100%의 수익을 위해 감수해야 하는 리스크는 매수 시에 똑같이 발생하기 때문에 매수를 신중히하고 높은 확률로 높은 수익이 날 자리에서만 매매를 하는 것이 장기적으로 성공적인 트레이딩을 가능하게 하는 습관이 됩니다.
결코 소탐대실하지 않으시길 바랍니다.

注释

EOSBTC 1D

이오스의 경우 계속해서 저항받던 20일 이평선을 강하게 돌파하는 흐름을 보여주고 있습니다.
강한 매수심리가 이오스와 알트들에 작용하고 있는 것으로 보이고, 도미넌스 또한 서서히 분산되고 있는 모습이니 기대를 해볼 수 있을 것 같으로 보입니다.
단, 알트코인은 단기 급등을 할 수 있으니 가능한 급등 시에 추격하는 것이 아닌 단기 급등 이후 크게 조정 받는 경우 이평선 근처에서 매수받는 것이 좋습니다.
20일 이평선이 강한 지지선이 되어줄 것이며, 조정 받을 때 20일 이평선의 지지를 확인하는 것이 매우 중요한 관전 포인트입니다.
차트는 BTC 차트이며, 달러 차트는 20일 이평선에 대한 지지와 저항이 BTC보다 명확하지 않습니다.

注释

비트코인 선물 만기가 지나며 지지 받고 있는 모습입니다.
10일 이평선 혹은 20일 이평선을 손절라인으로 설정하고 매수 진입할 수가 있습니다.
목표가는 앞선 분석글들과 같이 하락쐐기의 최소목표가 9000~10000$선을 잡고 있습니다.
만일 조정이 나온다면 추세적으로 홀딩하기에 좋은 가격은 아닌 것으로 보이기 때문에 이평선에 대한 원칙적인 손절계획이 필요합니다.
손절폭은 2~5%가 될 것입니다.

注释

2015년에 하락추세에 대한 반등이 나왔을 때의 흐름 중에 지금의 구간에 해당되는 것은 노락색 박스 구역입니다.
의미있는 매물대였던 앞선 역헤드엔숄더의 넥라인이었던 6700$대를 돌파하고 지지받는 모습으로 앞선 장대양봉을 돌파하는 흐름이 나온다면 매수심리가 조금더 좋아지지 않을까 싶은 구간입니다.
아직까지도 매수전략의 손익비는 좋은 구간이기 때문에 공격적인 투자자라면 베팅해볼 수 있습니다.
여러 의견이 혼재하는 트레이딩뷰의 분석글들과 시장의 분위기처럼 아직 사람들이 매수에 대한 확신을 갖지 못하는 모습이 차트에 그대로 나타난다고 볼 수 있습니다.
만일 돌파 및 안착에 성공한다면 상승 흐름을 기대할 수 있기 때문에 손익비는 좋은 가격이며, 만일 전고점에 대한 돌파까지 성공한다면 중장기적인 홀딩도 가능해보이는 가격입니다.

注释

앞선 양봉을 돌파하는 흐름이었고 매수심리가 좋아지며 양봉이 진행 중인 것으로 보입니다.
VPT 오실레이터 상으로는 하락 다이버전스가 만들어지고 있지만, 하락파동은 소파동에 불과할 것이고 결과적으로는 5월달의 고점인 9000~10000$선까지의 상승파동이 진행되리라 보고 있습니다.
만일 눌리는 단기하락 파동이 발생한다면 이평선에 대하여 원칙을 갖고 적극적인 매수의 시기가 될 것이라 보고 있습니다.
다시 말씀드리지만 지금은 과열도 아니기 때문에 단기 하락을 목적으로 숏포지션에 진입했다가 갑작스러운 매수세의 호전으로 큰 손실을 입을 수 있는 구간입니다.
120일 이평선 위로 올라간다면 상승폭이 점차 커질 수 있습니다.

注释

우리가 이번 파동에서 참고 할 수 있는 것은 하락쐐기의 최소목표가 9100$입니다.
결과적으로 이번 상승 파동은 하락쐐기의 목표가에 도달할 가능성이 크다고 보여 집니다.
만일 파동이 깨진다면 그때에는 20일 이평선을 이탈할 것이며, 발생할 시 원칙적인 매도 후 흐름을 살펴보고 다시 진입하면 됩니다.
현상황에서 말씀드려왔던 매수자리, 즉 이평선을 기준으로 진입하였다면 이평선이 점차 상승하기 때문에 20일 이평선에 대한 매도는 왠만해선 익절권에서 마무리가 될 수 있다는 장점을 갖게 됩니다.

注释

대부분의 상승과 하락 파동은 10일 이평선을 강한 지지와 저항라인으로 삼아 왠만 해서는 벗어나지 않고, 10일 이평선에 도달하면 반등하게 됩니다.
예전에 말씀드려왔던 이평선에 대한 회귀와 반등에 대한 기본 개념이지요.
이번 상승 파동 또한 10일 이평선에 대한 매수와 이탈 시 빠른 매도가 가능합니다. 이탈 시 빠른 매도의 경우 페이크의 가능성도 있으니 흐름을 봐서 거래량이 적고 상승의 여력이 남아있다고 판단된다면 20일 이평선의 이탈 시에 매도하는 것도 좋습니다.

注释

긴꼬리가 달렸기 때문에 10일 이평선에 접근하는 작은 음봉이 발생할 가능성이 있습니다.
10일 이평선을 잘 지켜준다면 공격적인 매수 자리가 될 수 있습니다.
120일 이평선과 7000$선을 2~3일간 더 지켜준다면, 추세의 기울기를 살펴보았을 때 9월 20일 전 후로 목표가 9000-10000$에 도달할 수 있을 것으로 보입니다.
차트는 추세를 명확히 볼 수 있는 헤이킨 아시(Heiken Ashi) 캔들 입니다.

注释

급락으로 투자자들이 당혹스러울 수 있는 모습입니다.
그러나 팩트를 체크하고 단순하게 생각하는 것이 좋습니다.
지금은 결국 올라갈 매력적인 가격입니다.
10일 이평선이 돌파되었으나 우리가 매수할 수 있었던 자리에 대비해서는 수익구간이자 진입가격정도가 됩니다. 물량을 일부 정리하여고 좋고, 20일 이평선의 지지를 받고 있으니 지지를 확인하고 가져가는 것도 좋습니다.

지금 자리는 20일 이평선게 대하여 공격적인 매수도 가능한 자리입니다. 그러나 보수적으로 접근한다면 현재로썬 추세가 깨졌기 때문에 조정 혹은 횡보의 흐름이 나올 수 있으니, 2~3일간 이평선의 지지를 확인하고 재차 10일 이평선을 돌파했을 때 매수하는 것을 권해드립니다.

숏포지션을 이용한 헤지는 120일 이평선을 짧은 청산하격으로 잡고 진입이 가능합니다.

注释

오늘 당장은 20일 이평선을 하락돌파할 가능성은 적으니 아랫꼬리의 가능성을 보고 종가마감까지 확인하는 것도 좋습니다.
언제나 급등에 추격하고 급락에 패닉하시지 않으시길 바랍니다.

注释

앞으로 몇번 더 위아래로 흔드는 소파동이 발생할 것입니다.
일반적인 트레이더분들은 현구간에서 심리가 흔들려 추세가 회복되는 과정에서도 접근을 하지 못하다가 고점에서 그제서야 추격하여 물리기 일수입니다.
그렇기 때문에 저와 같이 아예 바닥 혹은 골든크로스의 초입에서 과감하게 분할매집하여 기다리는 것이 심리적으로 가장 좋으나, 그러지 못하였다면 말씀드려왔던 분할매수 전략과 동일하게 7000~5500까지의 분할매수 전략을 가져갈 수 있습니다.
7000이상의 가격에서는 앞으로도 투자자들의 심리를 흔드는 파동을 보일 것을 염두에 두시기 바랍니다.

注释

9월 30일까지는 기대감이 있고, 가격대의 메리트가 있기 때문에 이런 자리는 결국 소파동으로 생각하고 더 떨어지면 오히려 좋은 추가 매수기회라고 생각하는 것이 좋습니다.
결국 하반기에는 반드시 더 높게 올라갈 자리이니 여유있게 장의 흐름을 지켜보시길 바랍니다.

注释

투자자분들의 심리를 위해 저의 개인적인 입장을 말씀드리자면 추가로 더 크게 하락한다면 저에겐 오히려 고마운 상황입니다. 결국 올라갈 자리이기 때문에 시간의 문제일 뿐 더 낮은 가격에서 진입할 수 있기 때문이지요.
그러나 6000 이하로는 내려가긴 힘들어보입니다.

注释

분명한 것은 지금부터의 하락은 어디까지 내려갈지, 어디서부터 반등할지 확신할 수는 없으나 겁먹기보다는 오히려 욕심부려 매수의 타이밍을 재야하는 시기가 되어야 한다는 것입니다.

注释

만약 6500이하의 가격대에서 물량을 잡았다면 적은 수익을 섣불리 확정하기 보다는 장기간 들고 있을 생각으로 내려오면 더 살 기회라 생각하고 그저 갖고 있는 것이 좋은 전략이 될 수 있습니다.

注释

근시일 내에 정리를 다시 한번 해드릴 것이지만,
하락쐐기패턴, VPT 오실레이터(거래량), MACD의 파동을 보면 6개월간의 상방으로의 힘이 응축되어 있다가 이제막 터지기 시작하고 있습니다.
어떤 악재가 나와도 결국 응축된 힘이 발산되며 위로 향해 나아갈 것이고, 현 가격대는 그 힘의 매집가격대입니다.
이제부터는 전혀 흔들리지 않으셔도 되는 구간입니다.
한가지 말씀드린다면, 9월은 매년 비트코인의 흐름 상 10월 상승 직전의 하락 혹은 횡보의 구간이 나왔으니 9월 동안은 상승을 기대하지 않는 마음을 가지셔도 좋습니다.

注释

조정 흐름이 발생할 수는 있었지만 예상보다 급격한 하락이 발생하였습니다.
하락파동이 상당히 진행되면서 이미 파동은 정리되고 있고 장기홀더와 매집물량만 남은 상황에서 과연 6500$에서 5000$까지 고래들이 물량을 던질 것인지는 의문입니다.
보도자료는 상당한 패닉셀을 유도하고 있는데, 파동이 정리되고 매집이 거의 마무리단계에서 더이상의 매집물량이 나오지 않는다면 7000~5800$ 선에서 9월간 박스권 횡보를 하다 상승전환할 가능성이 높다고 보여집니다.

트레이딩의 원칙상 전일 종가가 20일 이평선을 하락돌파하며 하락추세가 형성되었기 때문에 물량을 일부 정리하였고, 시장을 조금더 살펴볼 예정입니다.
하락추세가 진행될 수 있다는 것을 인지하며 만일 하락하여 저의 매수가 6000$선을 하락 돌파한다면 5000$까지의 분할매수의 계획을 갖고 있습니다.
지금은 기술적관점으로도, 시기적으로도 매력적인 위치인 것은 분명합니다.

만약 재차 상승한다면 20일 이평선을 재차 상승돌파하고 안착하는 흐름이 나올 것이기 때문에 추세의 전환을 확인하고 물량을 마저 채우면 될 것입니다.

하락추세가 형성되었기 때문에 이제부터는 되돌림 구간마다 이평선에 대한 손절가를 설정하고 숏포지션 진입이 가능합니다.

注释

개인 투자자들은 세력(큰손)에 의해 손해를 보는 것이 아니라, 사실은 세력이 다 차려놓은 밥상에 숟가락을 얻는 이들입니다.
매집이 확인되고 있고, 패닉셀을 유도한다면 장기투자자의 입장에서는 세력들이 나 대신 일을 잘 하고 암호화폐시장이 더 크게 오를 수 있도록 밥상을 차리고 있구나 하고 마음 편하게 기다리시면 되십니다.
현상황에서 패닉셀을 유도한다면 세력들과 장기투자자들이 더 많은 물량을 갖게 되며 이는 향후 장기적으로 더 높이 더 멀리 갈 수 있게 됩니다.
장기투자자의 입장에서 우려해야하는 것은 패닉셀이 유도되지 않고 사라고 광고하며 FOMO를 유발하는 시장입니다.

注释

앞으로 더큰 하락이 발생하면 할수록 세력들이 많은 물량을 갖게 되며 향후 1~2년 이상 더 길게 추세적으로 트레이딩할 수 있는 시장이 형성될 것이라는 긍정적인 신호입니다.
시선을 멀리 보시고 지금의 작은 하락에 겁먹기 보다는 멀리내다 보시며 결국 시간이 지나면 긴 상승 추세가 시작될 수 있다는 것을 꼭 인지하셔야 합니다.

注释

암호화폐시장은 상당히 유망한 시장입니다.
FUD를 유발하는 자들은 10% 안팍의 변동으로 환호하고 좌절하는 단타 위주의 개인투자자들과 달리 당장은 침체여도 향후 몇년간 몇백배의 트레이딩을 할 시장을 탄탄하게 형성하려고 하는 이들이라는 것을 인지하셔야 합니다.

注释

모든 보조지표를 내려놓고 단순히 눈만으로 현재 주봉의 균형을 보신다면 일봉과 또다른 느낌을 받을 수 있습니다.
상당히 좋은 모습으로 수렴하고 있고, 이제 그 끝에 왔습니다.
연중 4차례 반등하며 물량을 모은 자리는 쉽게 뚫리지 않습니다.
6200$이하로 내려갈 가능성은 높아보이나 그 부근에서 바닥을 다지는 패턴과 파동이 나오게 될 것입니다.
이번이 올해의 마지막 바닥매수 기회가 될 것으로 보입니다.
파동과 패턴이 정리가 되면 그 때에는 분석글로 다시 찾아뵙겠습니다.

注释

예상보다 상승이 길어졌고 그에 대해서 하락폭도 컸지만 결국 현 흐름은 지난 가파른 하락에 대해 바닥을 테스트하고 물량을 정리하는 횡보구간일 뿐입니다.
거기에 퍼드뉴스가 더해졌을뿐 결국 우리는 수렴에 응축된 힘이 폭발하여 9100~10000$에 하반기에 다다르는 파동을 보게 될 것입니다.

注释

일봉의 캔들은 윗꼬리가 생기며 지지라인으로부터의 매수세를 보여주었고,
골드만 삭스의 CFO가 직접 나와 "가짜뉴스"라며 못 박는 등 언론 또한 매수세를 살리려는 움직임을 보여주고 있습니다.
주봉을 모았을 때도 6200$대의 라인은 강한 지지라인이니 앞으로도 지켜줄 것입니다.

빠른 스토캐스틱과 느린 스토캐스틱의 파동은 아직 하락 중이며, 주봉의 파동도 1~2주의 캔들이 더 필요해보이니 매수 시기에 대한 결정은 스토캐스틱의 파동이 정리되고 패턴을 살핀 후에 접근하는 것도 나쁘지 않습니다.

보수적인 매매는 20일 이평선의 돌파 이후 매수 받고, 120일 이평선을 돌파한 이후 안착 시 매수받는 것이 정석입니다.
그러나 크게 떨어진만큼 크게 올라갈 가능성또한 있기 때문에 파동이 정리되는 것이 확인히 된다면 6500$이하에서 분할매수하는 선취매 또한 좋은 전략이 될 것입니다.

注释

윗꼬리>>아랫꼬리

注释

현상황에 대한 흐름 정리입니다.
Buy zone은 분할매수의 관점에서 유효합니다.
공격적인 트레이더라면 스토캐스틱의 과매도 구간에서 상방으로의 이탈이 일어날 때 공격적인 매매가 가능합니다.
분할 매수 또한 과매도구간까지의 흐름을 지켜보고 지금의 흐름처럼 볼린저 밴드의 하단을 터치하지 않는다면 적극적인 매수가 가능합니다.

역시나 보수적인 매매로는 20일 이평선의 골든크로스와 120일 이평선에 대한 매매가 있습니다.
적어도 이번주 주말의 흐름은 관망을 하고 다음주 월요일부터 매매의 타이밍을 보는 것이 좋습니다.