做空

Глобальный шорт. Анализ фундаметальных и технических факторов

已更新

«Когда начинается отлив, становится видно, кто купался голым,»- Уоррен Баффетт

Значительное количество трейдеров закупилось перед консенсусом, потом на ожидаемых уровнях 7800, 7200 ( особенно от 7200). О чём можно судить по прочтению многочисленных групп посвящённых криптовалютам. Эти люди сейчас пересиживаюти убытки. Ряд пабликов советует удерживать позицию по тактике прошлого года. Ждут, что будут продавать свои монетки дорого, но кому? Многие трейдеры держат крипту и верят, что будет рост, они ведь только за этим крипту и купили. Но обычные люди не миллионеры, они не могут холдить вечно, особенно если нет роста. Деньги нужны каждый день, а криптой не рассчитаться по кредиту, они начнут продавать, а кому? Тут мы и ждем пролив.

Тучи вокруг Tether сгущаются всё сильнее: появление журналистских расследований по поводу связи с наркокартелями, расследование по поводу манипуляции ценой на рынке .Тот факт, что Tether (USDT) провели аудит и у них всё в порядке, выглядит сомнительно, компания, которая проводила аудит, не является профильной в вопросах аудита. Freeh Sporkin & Sullivan компания которая проводила проводили проверку, сами заявляют о том, что нельзя их доклад расценивать как аудит.

Кто плотно сидит в крипте и боится продавать - может захеджироваться шортом на время.

По поводу 4200. Сейчас угадывать куда же пойдёт биток, как пальцем в небо тыкать. Цель 4200 выбрана, исходя из объёмов проторгованых на уровнях.

注释

Видео, по каким-то причинам не отображается, по этому распишу обзор здесь.
Очень надеюсь, что тв разлагает и видео будет можно посомтреть. А пока...

О прошлом

Если обратить внимание на период графика с середины прошлого года и начала этого, то мы можем отметить, что весь прошлый год цена, при движении вверх, корректировалась примерно до 100 МА, и вылетала обратно. Народ (мы не исключение) приучили, что можно просто выкупать коррекцию, или же пересидеть ее, даже закупившись прямо перед ней. Судить о том были ли это манипулятивные действия или рынок так себя вёл под действием хайпа мы не берёмся. Потому что манипуляции на нерегулируемом рынке есть постоянно, чего только стоят шпили Bitfinex’a по каждой валюте, где есть маржинальная торговля. А уж pump&dump вообще считается нормой на криптовалютном рынке. Но без фактов заявлять, что такое поведение рынка в течение нескольких месяцев было чисто манипулятивным — это откровенный фарс.

Приходит декабрь, Bitcoin устремляется вниз, откупаем коррекцию, он летит дальше. Рынок ждёт обновления верхов, а нет, его не случается. Пузырь сдувается настолько сильно, что курс снижается более, чем на 65% от своего исторического хая и в первый раз касаемся уровня в 6к за Bitcoin.

И тут начинается самое интересное, если вы знакомы с теорией рыночных циклов, то знаете, что на рынке существует несколько рыночных фаз.

Теперь внимательно посмотрим на график. Думаю, что эйфорию найти не сложно, фазу роста и предыдущую фазу накопления мы тоже видим. Вспоминаем, что на переходе от фазы роста к фазе эйфории хомяков активно кормили тем, что коррекцию надо выкупать, вот она коррекция от $20.000, хомяки выкупают ( и не только они, я уверен, что и некоторые опытные ребята тоже докупались как следует). Большинство видело в ней ту самую коррекцию после которой курс встанет на бычий тренд в очередной раз. Но дальше, как мы знаем, всё пошло иначе.

注释

Вы уверенны, что киты набирают позицию?

А может быть они ее закрывают? Продают нам чудесные перспективы, пока мы ждём колоссального роста, приученные тем, что коррекцию стоит выкупать, ведь выше же пойдет. «Xомяки сливали в том году на коррекциях и проиграли, я буду умнее, джаст ХОДЛ», — наверное подумал каждый из нас хотя бы раз за это время. А людям сложно признать себя не правым, переоценить ситуацию, закрыть убыток.

Вернемся к убытку, значительное количество трейдеров закупилось перед консенсусом, потом на ожидаемых уровнях 7800, 7200 ( особенно от 7200). О чём можно судить по прочтению многочисленных групп посвящённых криптовалютам. Эти люди сейчас терпят убытки. Ряд пабликов советует удерживать позицию по тактике прошлого года. Ждут, что будут продавать свои монетки дорого, но кому? Все их заинтересованные хомяки уже в рынке, кто купит у них эфир по 5к и биток по 100к? Хайпа нет — новых хомяков нет. Старые уже под завязку затарены.

Крупных покупателей нет, ЦБ не покупают, хедж-фонды не покупают, Новой крови на рынке нет. Куда пойдет цена?

Многие трейдеры держат крипту и верят, что будет рост, они ведь только за этим крипту и купили. Но обычные люди не миллионеры, они не могут холдить вечно, особенно если нет роста. Деньги нужны каждый день, а криптой не рассчитаться по кредиту, они начнут продавать, а кому? Тут мы и ждем пролив.

Заключительная стадия характерна сильным снижением объёма продаж, огромной конкуренцией, выбор на рынке становится огромным. Сколько у нас видов криптовалют? Тысяча? Полторы? Обратите внимание на снижение объёмов последних месяцев.

注释

Фундамент

Что касается новостей. 20 июня была взломана корейская биржа Bithumb, и не смотря на то что представители биржи поспешили заверить своих пользователей, что им вернут активы за счёт биржи, регулятор собирается ужесточить контроль за криптовалютными биржами. FSS провели проверку счетов Tether , но даже сама организация говорит о том, что эту проверку нельзя считать аудитом. В целом на счёт Tether’a есть множество не приятных моментов. Один из них — возможная связь в отмывании денег через польский банк (перевод статьи: ссылка 1, ссылка 2). И если первая проблема взлома бирж с течением времени будет сходить на нет, и в целом регулирование и поведение биржи носят положительный характер для настроений, то вторая проблема может оказать пагубное влияние на весь рынок криптовалют: не только на цену и волатильность, но и на доверие к оным.
В целом новости смешанные. Хватает как хороших — об обновлениях и улучшениях монет (например, Lighting Network, обновление Casper и пр.), так и плохих — о взломах, о запретах.

注释

Ссылка на статью из предыдущего комментария. Ссылку на перевод не можем дать по правилам трейдинг вью, но вы можете найти перевод в нашей группе вк.

注释

Прогноз по Bitcoin

Курс Bitcoin’a пробил «Большой треугольник» и закрепляется под ним, несколько раз протестировал уровень $6.800, но так и не закрепился над ним. Поэтому в кротчайшие сроки ожидаем начала движения вниз. План остаётся прежним. Если курс выходит выше $7.200, то это будет являться отменой нисходящей тенденции и послужит поводом для пересмотра ситуации и возможно для поиска точки входа в длинную позицию. Пока мы находимся под текущим уровнем, а так же 50-дневная скользящая средняя (50 MA) находится под 100 MA, а та в свою очередь под 200 МА, а так же ряда факторов описанных выше, нет повода для покупки актива. Следующим важным барьером на пути медведей станет уровень 6000$, но сам уровень уже ослаблен тем фактом, что один раз цена до него уже дошла и часть объёма было съедено. В итоге медвежего рынка ожидается, что цена придёт к уровню $4200.