成交量加权平均价（VWAP）

成交量加权平均价（VWAP）是一种技术分析工具，用于衡量按成交量加权的平均价格。VWAP通常与日内图表一起使用，以确定日内价格的总体方向。这类似于移动平均线，即当价格高于VWAP时，价格在上涨，而当价格低于VWAP时，价格在下降。 VWAP主要由技术分析师用来确定市场趋势。

计算方式

计算VWAP分为五个步骤：

计算该期间的典型价格。
```
[(High + Low + Close)/3)]
```
将“典型价格”乘以该期间的成交量。
```
(Typical Price x Volume)
```
算出典型价格的累计总值。
```
Cumulative(Typical Price x Volume)
```
算出累计的总成交量。
```
Cumulative(Volume)
```

除以累计总数。

VWAP = Cumulative(Typical Price x Volume) / Cumulative(Volume)

计算基础

成交量加权平均价指标类似于移动平均线，即价格上涨时位于指标线上方，而价格下跌时则位于指标线下方。但是请记住，就像移动平均线一样，VWAP也可能会出现滞后。延迟是指标固有的，因为它是使用过去的数据计算得出的平均值。

VWAP可以在任何时间范围内使用：日内（秒，分钟，小时），周，月，年，十年，世纪。例如，如果选择每周间隔，则值的总和将从每周的第一个交易日开始累积。

有什么信号？

趋势识别

趋势识别是使用成交量加权平均价指标的主要优势。前提非常简单，但可能非常有用，尤其是在用于确认交易信号时。

看涨趋势的特征是价格高于VWAP。

空头趋势的特征在于价格低于VWAP。

区间市场的特点是价格在VWAP上下波动。

总结

成交量加权平均价是一个有趣的指标，因为与许多其他技术分析工具不同，它最适合日内分析。这是确定日内时段潜在趋势的可靠方法。当价格高于VWAP时，趋势上升，而低于VWAP时，趋势下降。但是有一个缺点。即使它主要用于日内交易，指标和价格之间仍然存在很大的滞后。指标在开盘时开始计算，在开盘时停止计算。因此，对于使用较短时间范围（即1分钟）的图表，这一天内可能有数百个时间段。距离当天收盘价越近，指标的滞后性就越大。对于使用过去数据计算平均值的任何指标来说都是如此。

输入项

锚期

指标计算期。可能的值：日内，周，月，年，十年，世纪。

偏移量

更改此数字将使VWAP相对于当前市场向前或向后移动。零是默认值。

带计算模式

确定用于计算条带距离的单位。当选择“百分比”时，乘数 1 表示 1%。

带乘数 #1-3

如果选择，指标将计算自上次锚定以来所有 VWAP 值的标准差。在绘制在图表上之前，标准差带将乘以相应的值。

时间周期

指定计算指标的时间周期。此选项允许根据另一个时间周期的数据计算 VWAP，例如将 1H 图表上计算的 VWAP 显示在 5m 图表上。

等待时间周期结束

指定当指标的时间周期高于图表的时间周期时的行为。当选中“等待时间周期结束”时，较高时间周期值仅在较高时间周期完成时出现并在图表上互连。

样式

VWAP

可以切换VWAP的可见性以及显示VWAP实际当前值的价格线的可见性。也可以选择VWAP线条的颜色，线条粗细和线条样式。

上带 #1-3，下带 #1-3

可以切换 VWAP 标准差带的可见性并设置其颜色和线条类型。

带填充 #1-3

可以更改是否填充标准差带之间的空间并调整颜色。

精确度

设置四舍五入在指标值上保留的小数位数。该数字越高，指标值上的小数点越多。